روز سه‌شنبه برای بخش‌های متمرکز بر فناوری و شاخص NASDAQ 100 مثبت بود. در روزی که S&P 500 افزایش داشت، پنج بخش با افت مواجه شدند که شامل بخش بهداشت و درمان (XLV) و utilities (XLU) بود. بخش بهداشت و درمان به دلیل احتمال محدودیت قیمت داروها بیشتر سست شد. سهام کلیدی در این بخش شامل الی لیلی، جانسون و جانسون و مرک است.

ترندهای بخش بهداشت و درمان

بخش بهداشت و درمان (XLV) از ماه مارس تحت میانگین متحرک ساده 200 روزه قرار داشته و نشانه احتیاطی را نشان می‌دهد. تلاش‌ها برای افزایش بالای اوج‌های میانه آوریل در ماه مه شکست خورد. XLV هنوز در جعبه آبی (در حال بهبود) در نمودار RRG قرار دارد، اما خطر بازگشت به ناحیه قرمز (فروکش کننده) وجود دارد. این نشان‌دهنده ادامه ضعف است. برای به‌روزرسانی‌های ارزی، جفت ارز AUD/USD در بالای 0.6500 با مقاومت مواجه شد که به‌وسیله قدرت دلار آمریکا تحت تأثیر قرار گرفت. جفت ارز EUR/USD در میانه عملکرد قوی دلار کاهش داشت. طلا تحت فشار باقی ماند و نتوانست به بالای 3,200 دلار برسد، زیرا خوش‌بینی نسبت به تحولات تجاری افزایش یافت. در عین حال، سولانا پس از خبرهای تأمین مالی از سطح مقاومت قبلی عبور کرد و نشان‌دهنده اعتماد به اکوسیستم خود است.

حرکت‌ها و بینش‌های بازار

با نگاهی به حرکات بازار در این هفته، الگوهایی وجود دارد که شایسته بررسی دقیق‌تر است، به‌ویژه برای کسانی که در حال پیگیری چرخش بخش‌ها و قدرت نسبی هستند. کاهش اخیر در بخش بهداشت و درمان تنها یک نوسان گذرا نیست. XLV از اوایل بهار زیر میانگین متحرک ساده 200 روزه محدود شده است. هر تلاش برای بازپس‌گیری زمین‌های بالاتر، به‌ویژه در حین رالی آوریل، با فشار فروش روبه‌رو شد و نتوانست هیچ شتاب صعودی را حفظ کند. این پایداری زیر خطوط روند به‌عنوان یک هشدار عمل می‌کند – تلاش بخش برای تثبیت جانبی به نظر می‌رسد که در حال کمرنگ شدن است. از منظر چرخش، نمودار RRG نشان می‌دهد که XLV به «در حال بهبود» متمسک شده است، اما با شتاب نسبتاً کاهنده. زمانی که یک بخش نزدیک به آن مرز حضور دارد، نشان می‌دهد که هرچند عملکرد ممکن است افزایش اخیر داشته باشد، اما قدرت نسبت به شاخص وسیع‌تر در حال حفظ نیست. در حالی که ما بخش را به چرخه چرخش بعدی پیگیری می‌کنیم، آماده‌ایم برای حرکتی به سمت چپ، به سمت «فروکش کننده» – چیزی که به‌طور تاریخی با دامنه ضعیف و بازده مطلق ثابت همراه بوده است. حال از دیدگاه کلان‌نوسانات، شاخص ICE BofA US High Yield Master II به نشانه‌های ثبات نشان داده است. فاصله اعتبار کمی کاهش یافته و حقایق بهره برای وام‌گیرندگان با اعتبار پایین کاهش یافته است. این معمولاً نشان‌دهنده این است که سرمایه‌گذاران از بازی‌های دفاعی فاصله گرفته و ترجیح می‌دهند دنباله‌رو بازده‌های بالاتر باشند. برای پرتفوی‌هایی که به سمت مشتقات، به‌ویژه آن‌هایی که به دارایی‌های ریسک‌پذیر متصل هستند، وزن‌دهی شده‌اند، این کاهش در نوسانات اعتبار زمینه ریسک ضمنی را تغییر می‌دهد. حقایق ریسک تنگ‌تر در اوراق قرضه بی‌کیفیت معمولاً با قیمت‌گذاری مناسب‌تر در محصولات نوسانات سهام همراه است – زمینه‌ای که ما به‌دقت آن را مشاهده می‌کنیم. در عین حال، حرکات در AUD/USD ارزش توجه دارد، به‌ویژه از آنجایی که این جفت ارز در شمال 0.6500 با مقاومت شدیدی مواجه شد. دلار آمریکا مقاوم – به‌واسطه داده‌های شغلی و تورم قوی – به نظر می‌رسد بر ارزهای G10 فشار می‌آورد. در مورد یورو، قدرت دلار به کاهش مجدد EUR/USD منجر شد. این جفت ارز به دلیل کاهش تولید صنعتی کمتر از حد انتظار و جریان‌های دائمی سرمایه تضعیف شد. رابطه معکوس بین قدرت دلار و طلا دوباره به میان آمد، زیرا قیمت‌های طلا تحت تأثیر قرار گرفت و نتوانست به زیر سطح روانی 3,200 دلار بازگردد. تحولات خوش‌بینانه در مورد تعرفه‌های تجاری و جریان‌های صادراتی به نظر می‌رسد که احساسات را به سمت ابزارهای پر ریسک بازگردانده و جذابیت طلا را کاهش داده است. در سمت دارایی‌های دیجیتال، سولانا پس از علاقه مجدد سرمایه‌گذاران نهادی به‌دست آورد. شکست در سطح مقاومت قدیمی به‌طور مستقیم به جریان‌های تأمین مالی که توسط چندین نهاد بزرگ خطرپذیر اعلام شد مرتبط بود. این حرکت نشان‌دهنده اطمینان در توسعه پلتفرم است. برای تاجرانی که در بازار گزینه‌ها فعال هستند، فعالیت در نوسانات ضمنی در مشتقات کریپتو نشان می‌دهد که احساسات از حالت ناامید به سمت حالت کمی حدس‌زنانه تغییر کرده است، به‌ویژه برای پروژه‌هایی که پیشرفت مقیاس‌گذاری نشان داده‌اند. اکانت زنده VT Markets خود را ایجاد کنید و اکنون شروع به معامله کنید. اکنون تجارت را شروع کنید – برای ایجاد حساب VT Markets زنده خود اینجا را کلیک کنید