MUFG گزارش میدهد که توقف حملهها تا ۶ آوریل ادامه دارد و فقط داراییهای انرژی را پوشش میدهد. میگوید اگر تنگه هرمز همچنان محدود بماند، این وضعیت میتواند درگیری را طولانیتر کند و فشار بر عرضه نفت را حفظ کند.
گزارش میکند که ایران بهعنوان یک اقدام محدود، اجازه عبور به ده نفتکش داده است. میگوید نشانه چندانی از بازگشایی گستردهتر عبور و مرور از تنگه هرمز در کوتاهمدت دیده نمیشود.
MUFG انتظار دارد در این شرایط، نفت برنت بهتدریج بالاتر برود. همچنین به سناریوی بسیار بد اشاره میکند که در آن برنت در بازه ۱۲۰ تا ۱۶۰ دلار برای هر بشکه معامله میشود؛ همراه با «ریسکگریزی» در بازارها (یعنی سرمایهگذاران از داراییهای پرریسک خارج میشوند) و افزایش نگرانی از «رکود جهانی» (کندی شدید اقتصاد در سطح جهان).
در همان سناریوی بسیار بد، MUFG میگوید بازارهای سهام میتوانند بیشتر سقوط کنند. همچنین میگوید شاخص DXY (شاخص قدرت دلار آمریکا در برابر سبدی از ارزهای مهم) ممکن است به سمت سطح ۱۰۵ حرکت کند؛ رقمی که آن را حدود ۷ تا ۸ درصد بالاتر از سطح قبل از درگیری میداند.
این مقاله اشاره میکند که با کمک یک ابزار «هوش مصنوعی» (برنامهای که با دادهها متن تولید میکند) تهیه شده و توسط یک «ویراستار» (بازبین و اصلاحکننده متن) بررسی شده است.
با پایان یافتن توقف موقت حمله به داراییهای انرژی در ۶ آوریل، فشار بر عرضه نفت در حال افزایش است. تنگه هرمز که معمولاً روزانه حدود ۲۱ میلیون بشکه نفت از آن عبور میکند، همچنان بهشدت محدود است. معاملهگران میتوانند خرید «اختیار خرید» کوتاهمدت (قراردادی که حقِ خرید دارایی را تا تاریخ مشخص با قیمت مشخص میدهد) روی نفت برنت را در نظر بگیرند تا از احتمال جهش قیمت با نزدیک شدن به این موعد بهره ببرند.
بالا رفتن قیمت نفت ترس از رکود جهانی را بیشتر میکند و فضای «ریسکگریزی» در بازار ایجاد میشود. شاخص نوسان VIX (شاخصی برای سنجش ترس و نوسان مورد انتظار بازار سهام آمریکا) در تنشهای مشابه در اواخر ۲۰۲۵ جهش کرده بود؛ بنابراین داشتن رویکرد دفاعی منطقی است. خرید «اختیار فروش» (قراردادی که حقِ فروش دارایی را تا تاریخ مشخص با قیمت مشخص میدهد) روی شاخصهای بزرگ سهام مثل S&P 500 میتواند پوششی در برابر افت بازار در هفتههای آینده باشد.
«فرار به سمت داراییهای امن» (جابجایی پول به داراییهای کمریسکتر) احتمالاً دلار آمریکا را هم قویتر میکند و ممکن است DXY به ۱۰۵ نزدیک شود. حرکت سریع به سمت دلار در فشارهای بانکی منطقهای ۲۰۲۵ نمونهای نزدیک از چنین حرکت ارزی است. گرفتن موقعیت خرید روی دلار از طریق «قراردادهای آتی» (قرارداد استاندارد برای خرید/فروش در آینده با قیمت مشخص) یا اختیار خرید میتواند فرصت مناسبی باشد اگر قیمت نفت به رشد ادامه دهد.
همین الان معامله را شروع کنید – اینجا کلیک کنید تا حساب واقعی VT Markets خود را بسازید
