نکات کلیدی
- نیکی ۲۲۵ در معاملات صبح ۴.۹۶٪ رشد کرد و به ۵۶,۰۷۸.۸۳ رسید؛ در نمودارِ گستردهتر عدد ۵۶,۲۲۲.۸۷ دیده میشود که یعنی ۲,۲۸۰.۸۲ واحد (+۴.۲۳٪) بالاتر.
- آتشبس دو هفتهای و بازگشایی موقت تنگه هرمز باعث رشدِ «آرامشمحور» در بازارهای آسیا شد و قیمت نفت خام را پایین آورد.
- ژاپن در فوریه مازاد حساب جاری ۳.۹۳۳ تریلیون ین ثبت کرد که بالاتر از پیشبینی ۳.۵۴۹ تریلیون ین بود؛ صادرات ۲.۸٪ و واردات ۹.۷٪ رشد کرد.
سهام ژاپن جهش کرد، چون معاملهگران پس از اعلام آتشبس دوباره به سمت داراییهای پرریسک رفتند؛ این خبر خطر فوری اختلال در جریان انرژیِ خلیج فارس را کم کرد. نیکی ۲۲۵ در معاملات صبح ۴.۹۶٪ بالا رفت و به ۵۶,۰۷۸.۸۳ رسید و عدد ۵۶,۲۲۲.۸۷ در نمودارِ کلی، قدرت بازگشت را نشان میدهد.
این حرکت بعد از افت تندِ نفت رخ داد؛ چون آمریکا و ایران با آتشبس دو هفتهای موافقت کردند که به عبور امن کشتیها از تنگه هرمز (مسیر مهم عبور نفتکشها) گره خورده بود.
نفت ارزان برای ژاپن خبر خوبی است. ژاپن بیشتر انرژیاش را وارد میکند؛ پس افت نفت هزینه انرژی وارداتی را کم میکند، فشار روی حاشیه سود (اختلاف درآمد و هزینه شرکت) را کاهش میدهد، تورم وارداتی (گرانیای که از قیمت کالاهای وارداتی میآید) را آرام میکند و فشار روی خرج خانوار را کمتر میکند. به همین دلیل رشد بازار گسترده بود، نه محدود به چند سهم.
در کوتاهمدت، تا وقتی نفت از سقفهای اخیر دور بماند احتمال ادامه حرکت صعودی بیشتر است؛ با این حال بازار آتشبس را موقتی میداند تا وقتی رفتوآمد کشتیها به حالت عادی برگردد.
صادرکنندهها، بانکها و سهام تراشه پیشتاز شدند
بازگشت بازار تقریباً همه گروههای چرخهای (صنایعی که با رونق و رکود اقتصاد بالا و پایین میشوند) را بالا کشید. شرکتهای صادراتی با بهتر شدن شرایط کلی اقتصاد رشد کردند. سهام مالی بالا رفت چون نگرانی از رکود تورمی (همزمانی تورم بالا و رشد اقتصادی ضعیف) کمتر شد. سهام مرتبط با تراشه (نیمهرساناها؛ قطعات اصلی دستگاههای دیجیتال) و سهمهای سنگینِ شاخص بیشترین جهش را داشتند؛ چون معاملهگران بعد از موج «ریسکگریزی» هفته قبل دوباره به سمت سهام رشد محور برگشتند.
در نمای معاملات، SoftBank Group بیش از ۶٪ رشد کرد، Fast Retailing نزدیک ۵٪ بالا رفت، Toyota نزدیک ۴٪ رشد کرد و Honda بیش از ۲٪ اضافه کرد.
در فناوری، Advantest بیش از ۱۰٪ جهش کرد، Screen Holdings نزدیک ۸٪ بالا رفت و Tokyo Electron نزدیک ۹٪ رشد کرد. بانکها هم همراه شدند؛ Sumitomo Mitsui Financial و Mizuho Financial بیش از ۴٪ رشد کردند و Mitsubishi UFJ Financial نزدیک ۳٪ بالا رفت.
عقبماندهها هم قابل انتظار بودند. شرکتهای حوزه انرژی افت کردند چون جهش نفت شکست و قیمت پایین آمد. Inpex بیش از ۵٪ افت کرد. سهام کشتیرانی مثل Mitsui O.S.K. Lines، Kawasaki Kisen Kaisha و Nippon Yusen هم پایین آمدند چون صرف ریسک نفت (بخشی از قیمت که بهخاطر ترس از جنگ/اختلال عرضه اضافه میشود) شروع به کم شدن کرد.
با توجه به اینکه عملکرد نیکی بیشتر به جریان پول در فناوری جهانی وصل شده، معاملهگران میتوانند سهام مهمِ هوش مصنوعی و نیمهرسانا را در بخش CFD Shares دنبال کنند. CFD یعنی «قرارداد مابهالتفاوت»؛ ابزار معاملاتیای که با آن روی تغییر قیمت شرط میبندید، بدون اینکه خودِ سهم را بخرید.
والاستریت به رشد بازار پایه داد
جهتگیری شبانه آمریکا هم کمک کرد. نزدک ۰.۱٪ رشد کرد و به ۲۲,۰۱۷.۸۵ رسید، S&P 500 حدود ۰.۱٪ بالا رفت و به ۶,۶۱۶.۸۵ رسید و داوجونز ۰.۲٪ افت کرد و به ۴۶,۵۸۴.۴۶ رسید. رشد بزرگ نبود، اما برای مثبت ماندن جو بازار پیش از باز شدن آسیا کافی بود.
محرک اصلی همچنان آتشبس و افت نفت بود، اما بسته شدن بازار آمریکا یک مانع دیگر را از سرِ راه خرید در افتها برداشت.
در آسیا، حرکت گسترده بود. کرهجنوبی و تایوان جهش کردند و هنگکنگ، چین، استرالیا و نیوزیلند هم بالاتر معامله شدند. این قدرت منطقهای نشان داد معاملهگران همهجا یک داستان را میخرند: نفت ارزانتر، فشار تورمی کمتر، و کاهش موقتِ «قیمتِ ترس از جنگ».
چشمانداز تکنیکال نیکی ۲۲۵
نیکی ۲۲۵ نزدیک ۵۶,۲۲۳ معامله میشود و بعد از افت اخیر، یک بازگشت تند داشته است؛ آن افت پس از ناکامی در عبور از سقف ۶۰,۰۷۷ رخ داد.
رفتار قیمت نشان میدهد شتاب صعودی (قدرت حرکت رو به بالا) برگشته است؛ یک کندل صعودی بزرگ (میله/شمع در نمودار که رشد قوی را نشان میدهد) از محدوده تجمیع (حرکت خنثی و فشرده در یک بازه) بیرون زده و دوباره بالای میانگینهای متحرک قرار گرفته است. میانگین متحرک یعنی متوسط قیمت در چند روز گذشته که برای دیدن روند استفاده میشود.
این حرکت یعنی بعد از اصلاح (افت موقت پس از رشد) که تا ماه مارس دیده شد، خریداران دوباره با قدرت وارد شدهاند.
از نگاه تحلیل نموداری، ساختار دوباره به سمت صعودی میرود. قیمت میانگینهای متحرک ۵روزه (۵۴,۰۷۶) و ۱۰روزه (۵۳,۲۵۹) را پس گرفته؛ هر دو رو به بالا چرخیدهاند و نقش حمایت (سطحی که معمولاً جلوی افت را میگیرد) دارند.
میانگین متحرک ۲۰روزه (۵۳,۳۳۸) هم تقریباً صاف شده و کمکم رو به بالا میرود؛ یعنی فشار فروش در حال کم شدن است و شتاب دوباره ساخته میشود. اگر قیمت بالای سطحهای فعلی بماند، ادامه روند محتمل است.
سطحهای مهم:
- حمایت: ۵۴,۳۰۰ → ۵۳,۳۰۰ → ۵۱,۰۰۰
- مقاومت: ۵۶,۳۰۰ → ۵۷,۷۰۰ → ۶۰,۰۰۰
تمرکز فوری روی محدوده ۵۶,۳۰۰ است که اکنون بهعنوان مقاومت (سطحی که معمولاً جلوی صعود را میگیرد) در حال آزمون شدن است. اگر قیمت بالای این سطح تثبیت شود، مسیر میتواند به سمت ۵۷,۷۰۰ باز شود و در صورت ادامه گرفتن شتاب، احتمال آزمون دوباره ناحیه ۶۰,۰۰۰ هم هست.
در سمت پایین، ۵۴,۳۰۰ اولین حمایت است و با ناحیه شکست اخیر همخوانی دارد. شکست زیر این سطح میتواند نشانه ضعیف شدن شتاب کوتاهمدت باشد و قیمت را به سمت ۵۳,۳۰۰ برگرداند؛ هرچند چنین حرکتی احتمالاً هنوز یک اصلاح در چارچوب ساختارِ رو به بهبود خواهد بود.
در مجموع، نیکی بعد از افت اخیر شتاب بازیابی قوی نشان میدهد و در کوتاهمدت خریداران دست بالا را گرفتهاند. اگر قیمت بالای محدوده ۵۴,۰۰۰ تا ۵۴,۳۰۰ بماند، تمایل بازار دوباره به ادامه صعود برمیگردد و ممکن است به سمت آزمونِ سقفهای قبلی حرکت کند.
معاملهگران بعدی چه چیزهایی را زیر نظر بگیرند؟
حرکت بعدی به این بستگی دارد که آتشبس به جریان پایدار انرژی تبدیل میشود یا فقط یک مکث کوتاه است. تا اینجا نقش اصلی را نفت ارزان بازی کرده است.
اگر رفتوآمد در هرمز آنقدر باز بماند که نفت کنترل شود، نیکی میتواند به سمت نیمه بالایی ۵۰,۰۰۰ برگردد. اگر آتشبس از هم بپاشد و نفت دوباره بالا برگردد، همان بخشهایی که امروز بازار را بالا کشیدند ممکن است سریع عقبنشینی کنند.
پرسشهای معاملهگران
چرا نیکی ۲۲۵ اینقدر تند جهش کرد؟
این رشد بعد از آتشبس دو هفتهای و بازگشایی موقت تنگه هرمز رخ داد که ترس از اختلال فوری در عرضه انرژی را کم کرد. افت قیمت نفت چشمانداز ژاپن را بهتر کرد، چون بیشتر انرژیاش را وارد میکند، و این باعث شد موج خریدِ داراییهای پرریسک در منطقه شکل بگیرد.
چرا افت نفت اینقدر به سهام ژاپن کمک میکند؟
نفت ارزان هزینه انرژی وارداتی را پایین میآورد، فشار تورمی را کمتر میکند و چشمانداز خرج خانوار و حاشیه سود شرکتها را بهتر میکند. به همین دلیل نیکی معمولاً بیشتر از بسیاری از شاخصهای بزرگ دیگر به قیمت انرژی بیرونی حساس است.
چرا صادرکنندهها، سهام تراشه و بانکها پیشتاز شدند؟
صادرکنندهها از بهتر شدن شرایط کلی اقتصاد سود بردند. سهام تراشه با افزایش تمایل به ریسک و انتظار رشد بیشتر همراه شد. بانکها هم رشد کردند چون بازار از بدترین سناریوی رکود تورمی فاصله گرفت. حرکت آنقدر گسترده بود که بیشتر بخشهای چرخهای را همزمان بالا کشید.
چرا سهام انرژی از نیکی عقب ماند؟
شرکتهای انرژی ضعیف شدند چون همان افت نفت که به شاخص کلی کمک کرد، پشتوانه سودآوریِ تولیدکنندگان نفت و سهام وابسته به نفت را کمتر میکند. به همین دلیل سهمهایی مثل Inpex خلاف جهت بازار حرکت کردند.
همین الان معامله را شروع کنید – اینجا کلیک کنید تا حساب واقعی VT Markets خود را بسازید
